Как эффективно управлять рыночным риском

Loading...

Из курса от партнера Sberbank Corporate University

Основы риск-менеджмента в Банке

55 оценок

Sberbank Corporate University

Основы риск-менеджмента в Банке

55 оценок

В рамках курса практикующие эксперты ПАО Сбербанк поделятся с вами тонкостями управления ключевыми рисками в банковском деле – кредитным, рыночным и операционным. По каждому из них вы изучите инструменты количественной оценки, процессы и методы управления. На практике риски редко проявляются в одиночку, поэтому в контексте курса будет сделан акцент на интегрированном управлении рисками, учитывающем взаимосвязи между различными их видами. Данный курс поможет вам начать успешную карьеру в области риск-менеджмента.

Из урока

НЕДЕЛЯ 3. РЫНОЧНЫЙ И ОПЕРАЦИОННЫЙ РИСК

Третья неделя посвящена сразу двум ключевым банковским рискам - рыночному и операционному. Мы обсудим особенности каждого риска, примеры их реализации в финансовых организациях, а также методы управления этими рисками. Акценты в обучении: система лимитов в управлении рыночным риском (лимиты чувствительности, лимит на VaR, лимит на стресс-тест и лимит stop-loss), ключевые индикаторы операционного риска (КИРы) и VaR по операционному риску. По результатам вы сможете: анализировать и принимать решения о выстраивании процесса управления рыночным и операционным рисками в банке.

Рыночный риск Торговой и Банковской книги5:33

Портфели операций на финансовых рынках10:19

Архитектура лимитов и контрольный процесс16:52

Как эффективно управлять рыночным риском3:07

Познакомьтесь с преподавателями

Ведяхин Александр Александрович
к.э.н.
Старший вице-президент, руководитель блока "Риски" ПАО Сбербанк

[МУЗЫКА] Итак,

подведем итоги.

Мы с вами узнали, что такое рыночный риск,

как различаются рыночные риски по торговой и банковской книгам, а также что

на финансовых рынках есть большое разнообразие финансовых инструментов,

стоимость которых зависит от движения рыночных факторов.

Мы поняли, что управлять рыночным риском по торговой книге

необходимо на портфельном уровне, для чего стоит объединять торговые

операции в портфели со специализацией по виду риска.

А еще, как можно передавать риск внутренними сделками между портфелями.

Мы изучили различные подходы к измерению рыночного риска и лимитированию

уровня риска, а также основные этапы процесса управления риском.

Трейдеры на финансовых рынках сами определяют условия сделок,

у них значительная степень самостоятельности в принятии решений,

и на них лежит большая ответственность.

От их решений при принятии риска в первую очередь зависит стабильность результата

этой деятельности.

Чтобы активность банка на финансовых рынках была управляемой,

а также приносила прибыль при приемлемом уровне риска,

для трейдеров должны быть определены четкие правила принятия решений,

границы их полномочий, установлены лимиты для уровня принимаемого риска.

Только при наличии системы контроля,

банк может безопасно наращивать сложность и масштабы бизнеса.

Напоследок хотел бы поделиться с вами моей оценкой важности технологий в

управлении рыночным риском.

Если вы крупный участник финансового рынка, то вы одновременно

совершаете множество разнонаправленных сделок по огромному спектру инструментов.

При этом позиция банка становится очень волатильной,

и потери при движении рынка могут быть очень большими.

Поэтому крайне важно качественно управлять рыночным риском,

что означает точно и оперативно измерять уровень риска,

проводить контроль в режиме, максимально приближенном к реальному времени,

использовать продвинутые модели оценки стоимости финансовых инструментов,

а также иметь достоверную и оперативную отчетность по позиции,

уровню риска и результатам контроля.

Все это возможно только в том случае, когда для управления риском вы

используете высокопроизводительные современные IT-системы, а в разработке

моделей и анализе сделок участвуют профессионалы самого высокого уровня.

За последние несколько лет Сбербанк наращивал как сложность бизнеса,

то есть расширял линейку доступных для клиентов деривативных инструментов,

так и объем этого бизнеса, фактически совершая сделки на все большие объемы.

При этом величина торгового рыночного риска не росла пропорционально

объему бизнеса, а отражала в большей степени динамику самих рынков.

Это означает, что нам удалось развиваться,

не увеличивая значительно уровень принимаемого риска.

[МУЗЫКА] [МУЗЫКА]

Ознакомьтесь с нашим каталогом

Присоединяйтесь бесплатно и получайте персонализированные рекомендации, обновления и предложения.

Coursera делает лучшее в мире образование доступным каждому, предлагая онлайн-курсы от ведущих университетов и организаций.

© Coursera Inc., 2019 Все права защищены.

Загрузить из App Store

Загрузить в Google Play